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RRSP 退休后为什么要交 59.97% 的税？
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延税不是免税
RRSP 供款那年省下的税，没有消失，只是记了账：钱取出来那年，按那一年的税率全额并入收入补交。所以 RRSP 真正的问题从来不是「存不存」，而是——取的那年你的税率是多少，而那一年往往由不得你。
71 岁那年，账户会被强制改名
你满 71 岁那年的 12 月 31 日之前，RRSP 必须关闭。三个选择：一次性全额取出（几乎没人选——整笔并入当年收入）、买年金、或者转成 RRIF。绝大多数人转 RRIF。转了之后，钱还是你的，还在免税增长，但从 72 岁起每年必须取出一个最低比例——不由你定，也不管你需不需要。
| 年龄 | 72 | 75 | 80 | 85 | 90 | 95+ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| RRIF 最低提取率 | 5.40% | 5.82% | 6.82% | 8.51% | 11.92% | 20% |
比例逐年上升，账户还在复利——所以被迫取出的金额往往比你想象的大、而且越来越大。认识一下 Jack：小企业主，45 岁时 RRSP 有 $100,000，之后每年存 $20,000，年增长按 5%：65 岁退休时 $959,715，71 岁 $1,286,110。72 岁那年强制取出 5.40%＝$72,922，全额并进当年收入。这不是他想取，是必须取。
OAS 被回收：名义税率之外多出来的 15%
老年保障金（OAS）2026 年满额约 $9,024/年。但净收入超过 $95,323 之后，每多 1 加币就扣回 15 分，到约 $155,483 全部扣光。它不叫税，但效果和税一模一样：在你的名义边际税率上再叠 15 个点。而 72 岁那笔 $72,922 的强制提取，正好把很多人推过那条线。
驼峰曲线：为什么峰值落在「中间收入」
把 Jack 的强制提取固定为 $72,922，横轴换成「他退休后的其他收入」，曲线长这样：
- 其他收入在 $13,377 到 $73,537 之间，总收入落在 OAS 回收区——名义税率之上叠加 15%。
- 峰值出现在其他收入约 $70,000 处：名义 44.97% + 回收 15% = 59.97%，比安省最高档 53.53% 高 6.44 个点。
- 再往右曲线反而降下来——不是税率降了，是 OAS 已经被收干净、不再叠加。$7.4 万到 $17.7 万这一整段，边际税率比峰值低 10 到 15 个点（段首 44.97%，段尾 49.82%）；要到其他收入约 $176,536，才重新回到 53.53%。
于是出现一个反直觉的事实：收入更高的人，这一笔的边际税率反而更低。当然他们的总税额更高——回收的上限是一样的 $9,024——但「每多取 1 加币被拿走多少」这件事上，中间收入的人最吃亏。峰值不是因为收入高，是因为总收入正好落在 OAS 被回收的那一段。
Jack 做错了什么？其实什么都没做错
三件事叠在一起：他有纪律地把 RRSP 存满；72 岁被迫取出 $72,922；退休后另有约 $70,000 的其他收入——一套出租房、CPP、再加一点分红。总收入落在 44.97% 那一档，又越过了 OAS 回收门槛，于是 59.97%。他只是把 RRSP 用满了，而一套房、CPP、一些分红，很可能就是很多小企业主退休那年的收入结构。
同样的账户、同样被迫取出的 $72,922，其他收入 $0 和 $50,000 两种情形，用 LAB 06 拖一下滑块：
| 情形 | 这笔 $72,922 多交的税 + 被收回的 OAS | 占这笔取款 |
|---|---|---|
| 退休后无其他收入 | $15,324 | 21.0% |
| 另有 $50,000 其他收入 | $30,004（含被收回的 OAS $5,493） | 41.1% |
| 两者差额 | $14,679 ＝ 税档抬高 $9,186 ＋ 被收走的养老金 $5,493 | 真实边际税率 58.41%（43.41% + 15%） |
注意那 $14,679 不是两笔税叠加，是同一笔取款在不同收入结构下的代价拆成两部分：一部分是税档被抬高，一部分是养老金被收走。
身故那年的税单：$815,400 剩下 $378,916
还有一张很多人没算过的税单。身故那年，RRIF 里剩下的余额全部、一次性并入最终报税——和出租房的视同出售、公司的结算放在同一张表上。Jack 一直按政府规定取最低额，90 岁身故时 RRIF 还剩 $815,400；这么大一笔并进遗产，几乎必然落在最高档。按 53.53% 算，欠税 $436,484，留给家人 $378,916——不到一半。而这些钱，正是他工作时每年两万、每年两万存进去的。
一个例外：如果 Jack 有配偶、并且指定了配偶承接（successor annuitant），身故那年可以 roll-over 递延，不交税。但那只是把这张税单往后推若干年——推到配偶身故那年，用同样的方式计税。有没有配偶承接，对「要不要提前取」的结论正好相反，这一点在下一篇整页算给你看。
| 关键数字 —— 安省 2026（LAB 06 复算） | |
|---|---|
| Jack 的假设 | 45 岁余额 $100,000、每年供 $20,000、增长 5%、65 岁退休 → 65 岁 $959,715、71 岁 $1,286,110 |
| 72 岁最低提取 5.40% | $72,922；无其他收入 21.0%，另有 $50,000 → 41.1% |
| OAS | 满额约 $9,024；净收入超过 $95,323 每 1 加币扣 15 分，约 $155,483 扣光 |
| 驼峰峰值 | 59.97%（其他收入约 $70,000）＝ 44.97% + 15%，比最高档 53.53% 高 6.44 个点；回收区间其他收入 $13,377–$73,537；回到 53.53% 要其他收入 ≥ $176,536 |
| 90 岁身故 | RRIF 余额 $815,400 → 一次性税 $436,484（53.53%），家人到手 $378,916 |
做决定之前，至少算清三个数字
- 1. 71 岁那年账户里有多少钱。它决定 72 岁起被迫取出的金额有多大；这笔金额再加上你退休后的其他收入，两者合起来才决定你会不会掉进 59.97% 的那个峰值。
- 2. 60 到 71 岁这些年还有没有工作收入和其他收入。这决定了你有没有「主动取」的空间——低收入年份是 RRSP 唯一便宜的出口。
- 3. 你希望留给家人的，是账户上的余额，还是税后真正到手的金额。这决定了这笔钱该不该一直放在 RRIF 里，当然也决定了你现在是否还要往 RRSP 存。
Jack 已经 72 岁，选择空间几乎没有了。所以下一篇换一个人：60 岁、刚退休的 Linda——她还有十年。同样取 $50,000，自己挑年份是 13.1%，政府替你挑是 50.5%；64 岁和 65 岁差 $1,884；有没有配偶承接，结论正好相反——《RRSP meltdown 怎么做：60 岁后 RRSP 怎么取最省税》。
常见问题
为什么退休后 RRIF 取款的边际税率会比上班时还高？
因为 OAS 回收叠在所得税上：净收入超过 $95,323（2026）的部分，每 1 加币扣回 15 分 OAS。安省 2026 口径下，其他收入约 $70,000 的退休者，72 岁那笔强制提取的真实边际税率是 44.97% + 15% = 59.97%，比安省最高档 53.53% 高 6.44 个点。
RRSP 抵税是免税吗？
不是，是递延。供款那年少交的税，在取款那年按当时的税率全额并入收入补交；71 岁年底前必须转成 RRIF 或年金，72 岁起每年按最低比例强制取出。
RRIF 每年最少要取多少？
按上一年年底余额乘以年龄对应的最低比例：72 岁 5.40%、75 岁 5.82%、80 岁 6.82%、85 岁 8.51%、90 岁 11.92%、95 岁起 20%。可以按更年轻配偶的年龄计算，但开户时选定后不能更改。
同样被迫取 $72,922，为什么其他收入 0 和 5 万税差 $14,679？
两部分：税档抬高多交 $9,186，加上被收回的 OAS $5,493——不是两笔税，是同一笔取款在不同收入结构下的代价。无其他收入时 21.0%，另有 $50,000 时 41.1%。
身故时 RRIF 余额怎么交税？
没有配偶或受抚养子女承接时，余额全额一次性并入身故那年的最终报税。Jack 90 岁时 $815,400 的余额按 53.53% 计约欠税 $436,484，家人到手 $378,916。配偶承接可以递延，但只是把这张税单推到配偶身故那年。
收入更高的人这一笔反而税率更低，是真的吗？
就这笔 RRIF 取款的边际税率而言是真的：其他收入在 $7.4 万到 $17.7 万之间，OAS 已被全额收回、不再叠加 15%，边际税率反而比 59.97% 的峰值低 10 到 15 个点。但总税额仍然更高——回收上限是一致的 $9,024。
教育性信息，不构成建议。数字采用安省 2026 税表、OAS 回收参数（回收线取自 Manulife 2026 税率卡）与通行的 RRIF 最低提取率表，由我们的 LAB 06 模型算出；「Jack」为便于说明的虚构案例，非真实客户；实际最低提取额由你的账户机构计算。保险产品由 Wenting Hu（安省 · BC · 阿省持牌人寿保险经纪）提供。E&OE。
下一步：到 LAB 06 —— RRSP/RRIF 退休税计算器拖一下「其他收入」滑块看你自己的峰值在哪，读下一篇《RRSP meltdown 怎么做》，或预约一次诊断。
